“未來(lái)10年，中國(guó)APP不可能回印度了”

幾天前，Derek在朋友圈轉(zhuǎn)發(fā)了一篇報(bào)道，叫做“印度B2B大躍進(jìn)”。印度獨(dú)角獸的數(shù)字證實(shí)了他兩年前的判斷，遺憾的是，他沒(méi)有機(jī)會(huì)成為締造者了。

兩年前，籌備去印度創(chuàng)業(yè)的時(shí)候，“封禁中國(guó)APP”的消息傳來(lái)，Derek來(lái)不及掙扎，就被卷入時(shí)代洪流，成為一段歷史注腳。

一度，中國(guó)創(chuàng)業(yè)者和資本懷揣野心，以為可以染指坐擁龐大人口基數(shù)和增長(zhǎng)勢(shì)能的印度市場(chǎng)。

故事是從2015年開(kāi)始的。印度政府承諾將放寬“在印開(kāi)展業(yè)務(wù)”；印度總理莫迪訪(fǎng)問(wèn)中國(guó)，簽署超過(guò)100億美元24項(xiàng)合作文件；阿里和螞蟻投資印度版支付寶Paytm超10億美元；VC組團(tuán)考察印度蔚然成風(fēng)。到了2018年，有媒體統(tǒng)計(jì)獲得中國(guó)資本投資最多的十家公司，印度小巨頭們背后，分別站著阿里、騰訊、美團(tuán)、高瓴、晨興、順為等名字。

兩年后，形勢(shì)急轉(zhuǎn)直下。

2020年4月17日，印度發(fā)布了外商投資政策（FDI）修改通知，要求來(lái)自與印度陸地邊境接壤國(guó)家的投資者均須通過(guò)政府審批。

這意味著，中國(guó)人在投資印度，必須經(jīng)印度政府審批。兩個(gè)月后，印度電子信息技術(shù)部宣布封禁包括Tiktok、微信、快手等在內(nèi)的59款中國(guó)手機(jī)APP；不久后，印度政府又對(duì)華為、騰訊、阿里等至少7家中國(guó)企業(yè)進(jìn)行相關(guān)限制。

“未來(lái)10年，中國(guó)APP不可能再回到印度了。所有承載中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)公司出海印度這個(gè)10億級(jí)人口市場(chǎng)夢(mèng)想，都卒于2020，且十年內(nèi)都不可能復(fù)活?！盌erek預(yù)言。

又一個(gè)兩年后的夏天，中資企業(yè)在印度再度陷入系統(tǒng)性危機(jī)。

8月3日，印度政府在一份聲明中稱(chēng)，vivo逃稅221億盧比（約合18.9億元人民幣）；7月，印度執(zhí)法局稱(chēng)，突擊檢查vivo及其關(guān)聯(lián)公司，并封鎖了銀行賬戶(hù)，凍結(jié)約46.5億盧比（約合3.9億元人民幣）的資產(chǎn)；不止vivo，據(jù)《財(cái)經(jīng)》報(bào)道，至少有500家中資企業(yè)在印度遭遇了稅務(wù)及合規(guī)性普查。

我嘗試和Derek聊聊創(chuàng)業(yè)經(jīng)歷，他卻顯得意興闌珊，只是告訴我，印度已經(jīng)沒(méi)必要關(guān)注，互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)的路，封死了?！澳阆雽?xiě)便寫(xiě)，但我們創(chuàng)業(yè)的人還是要看新機(jī)會(huì)，那（印度）是過(guò)去的插曲了。”

眼下，他打算先賺一筆錢(qián)，再去東南亞，重啟計(jì)劃。

以下是Derek的講述：

我曾在大廠(chǎng)工作過(guò)四年，后來(lái)在印度一個(gè)獨(dú)角獸工作，負(fù)責(zé)中國(guó)區(qū)的業(yè)務(wù)，辭職創(chuàng)業(yè)前，差不多每個(gè)月都會(huì)出差去印度。

我對(duì)班加羅爾印象不錯(cuò)，這個(gè)城市跟昆明很像，高原之上，四季如春。也不像印度北部的一些城市，老城區(qū)的路都是坑坑洼洼的，到處是牛糞和積水，班加羅爾的基建搞得還可以，當(dāng)?shù)厝似毡槠胶蜕屏肌?

班加羅爾是印度硅谷。軟件外包業(yè)非常有名，有人覺(jué)得在印度創(chuàng)業(yè)很難找到人才，其實(shí)印度的工程師已經(jīng)占到硅谷的三分之一，高端IT人才很多，比如谷歌現(xiàn)任CEO桑達(dá)爾·皮查伊和微軟現(xiàn)任CEO薩提亞·納德拉都是印度裔。

那時(shí)候已經(jīng)有好多中國(guó)公司去了印度，招了不少印度人，我去的時(shí)候也認(rèn)識(shí)了一些跟中國(guó)公司合作過(guò)的印度人，所以，工作習(xí)慣和方式上問(wèn)題不大，不存在制造業(yè)招人可能碰到的那種麻煩。另外，印度的股市總體上比較健康，國(guó)際資本都非?？春糜《?，可以很好地融資。

我計(jì)劃做一個(gè)跨境供應(yīng)鏈電商平臺(tái)，2019年初開(kāi)始，花了半年時(shí)間在印度調(diào)研市場(chǎng)，8月回國(guó)，又花了兩三個(gè)月組建團(tuán)隊(duì)，外加找投資人。

當(dāng)時(shí)去印度創(chuàng)業(yè)處于黃金期，就像國(guó)內(nèi)在2015年前后那波熱潮一樣?；旧希髲S(chǎng)出來(lái)的拿個(gè)PPT就能拿到錢(qián)，我們聊了一圈，有三家機(jī)構(gòu)愿意投，其中一個(gè)機(jī)構(gòu)能夠提供的資源更強(qiáng)，就選了他們。

這是一家二線(xiàn)機(jī)構(gòu)，我在大廠(chǎng)沒(méi)混到很高的職級(jí)，在印度獨(dú)角獸做的項(xiàng)目也沒(méi)做起來(lái)，我的合伙人也屬于有一定履歷但不是特別漂亮的那種，不可能一出來(lái)就能拿到紅杉經(jīng)緯的錢(qián)，但我們本身的業(yè)務(wù)邏輯還是很強(qiáng)。

我們判斷，印度互聯(lián)網(wǎng)相當(dāng)于中國(guó)10年前甚至15年前的水平，主要都是通過(guò)復(fù)刻中美公司在生長(zhǎng)，未來(lái)5到10年都有增長(zhǎng)價(jià)值。具體到電商領(lǐng)域，無(wú)論是在印度，還是東南亞，或者全球市場(chǎng)，中資跨境電商目前都沒(méi)出現(xiàn)一個(gè)成為王者的平臺(tái)。

零售電商在印度不是做不起來(lái)，而是市場(chǎng)處在培育階段，一二線(xiàn)城市已經(jīng)被亞馬遜和印度電商吃掉了?？紤]到當(dāng)?shù)氐娜司杖胨?、基礎(chǔ)設(shè)施和電商能夠觸達(dá)的有購(gòu)買(mǎi)力的人群，繼續(xù)往這里面投入資源是不現(xiàn)實(shí)的。

B2B就不一樣了。

印度每年從中國(guó)進(jìn)口大量商品，其中消費(fèi)品大概有一兩百億美金，這個(gè)需求是扎實(shí)存在的，除了運(yùn)輸?shù)揭痪€(xiàn)城市，也會(huì)層層分銷(xiāo)到二三線(xiàn)。

從獨(dú)角獸公司辭職之后，我就去了印度，在班加羅爾，德里，欽奈和加爾各答的批發(fā)市場(chǎng)花了幾個(gè)月調(diào)研。印度線(xiàn)下批發(fā)從進(jìn)口商，一線(xiàn)城市批發(fā)商，到二線(xiàn)和三線(xiàn)，有一條完整的鏈路，每個(gè)行業(yè)和品類(lèi)都有圈子。這個(gè)圈子相對(duì)穩(wěn)定，不過(guò)痛點(diǎn)非常多。核心突破口在終端零售商，他們?cè)趦r(jià)值鏈的最后一環(huán)，利潤(rùn)空間被極限擠壓，而且要承擔(dān)周轉(zhuǎn)風(fēng)險(xiǎn)。

我設(shè)計(jì)的思路是定位在三線(xiàn)城市，從中國(guó)采購(gòu)之后，直接把貨運(yùn)到三線(xiàn)城市，然后直接對(duì)零售終端，把所有的中間環(huán)節(jié)砍掉，節(jié)省成本，把利潤(rùn)讓給零售商。這樣商品價(jià)格更便宜，零售店老板也多賺一點(diǎn)。

這套業(yè)務(wù)邏輯我覺(jué)得沒(méi)毛病。我之前在在阿里做過(guò)供應(yīng)鏈，所以對(duì)國(guó)內(nèi)的產(chǎn)業(yè)代理分布了解得非常清晰，知道從哪里能用最便宜的成本直接找到生產(chǎn)商。

但計(jì)劃趕不上變化。我們拿到融資之后，疫情就來(lái)了，中印航班都停掉。我們一開(kāi)始還覺(jué)得形勢(shì)應(yīng)該跟非典差不多，就等一等唄，沒(méi)想到等了將近三個(gè)月，武漢才解封。國(guó)內(nèi)差不多穩(wěn)住的時(shí)候，海外疫情又開(kāi)始大爆發(fā)。

緊接著，印度封禁中國(guó)APP之舉，徹底斷了我的創(chuàng)業(yè)路。從宏觀層面來(lái)說(shuō)，我對(duì)這種危機(jī)多少有預(yù)判，拿融資的時(shí)候還跟投資人提過(guò)一嘴，地緣政治風(fēng)險(xiǎn)之前也出現(xiàn)過(guò)，比如2017年的洞朗對(duì)峙。我一早就覺(jué)得，我們不可能在印度長(zhǎng)期生根，最初的設(shè)想就是把它當(dāng)做一個(gè)銷(xiāo)售市場(chǎng)，等到把模型跑通，趕緊復(fù)制到東南亞，哪怕這里將來(lái)關(guān)店也無(wú)所謂。但沒(méi)想到的是，疫情加速了危機(jī)爆發(fā)。

我老家在武漢，2月份我差一點(diǎn)就回去了，后來(lái)感覺(jué)不對(duì)勁，前一天就把票退了。疫情爆發(fā)之后，我還一直在往好的方面想，等到印度封殺中國(guó)APP這個(gè)事情出來(lái)之后，我整個(gè)人就絕望了。我知道，即便疫情結(jié)束，我也回不去了。

看到那些說(shuō)“回暖”的新聞，我說(shuō)這都是胡扯。談回暖，得首先解封那一批APP，但即使解封，我們也知道，當(dāng)?shù)卣吒緵](méi)有延續(xù)性。民族情緒問(wèn)題是所有商業(yè)危機(jī)背后的根源。修改FDI（外國(guó)直接投資）時(shí)，“與印度有陸地接壤的國(guó)家的實(shí)體和公民”一條指向的除了中國(guó)，還有巴基斯坦、尼泊爾、不丹、孟加拉國(guó)和緬甸。

但這些國(guó)家沒(méi)有能力大規(guī)模投資印度，所以針對(duì)對(duì)象只有中國(guó)。中國(guó)在印度的投資已經(jīng)處于停滯的階段，中國(guó)資本還是想過(guò)去，前段時(shí)間看還有300多筆投資申請(qǐng)，印度批準(zhǔn)了80項(xiàng)，但我估計(jì)主要是制造業(yè)，互聯(lián)網(wǎng)投資早就被切斷了。

大公司在印度也不好過(guò)。上市的時(shí)候，螞蟻是Paytm最大的股東，但是作為一個(gè)擁有3億用戶(hù)的印度國(guó)民級(jí)應(yīng)用，最大的股東是中國(guó)公司，這很容易煽動(dòng)民眾情緒，所以現(xiàn)在螞蟻和阿里的股份已經(jīng)被回購(gòu)了一部分。前段時(shí)間有新聞?wù)fTikTok計(jì)劃重返印度，這不太可能，我能想到的唯一的方式就是他們找印度最大的財(cái)團(tuán)合資，但是這樣沒(méi)什么意義，相當(dāng)于交出了控制權(quán)。

回頭復(fù)盤(pán)，我們的資本大佬對(duì)印度的理解只停留在非常淺的戰(zhàn)術(shù)層面，而印度曾經(jīng)的宗主（盎格魯—撒克遜）對(duì)印度的理解才是深入骨髓的戰(zhàn)略層面，英美的大財(cái)閥才真正懂印度社會(huì)和權(quán)力運(yùn)行的底層邏輯。

我還是在電商領(lǐng)域折騰，這兩年死去活來(lái)，但是沒(méi)關(guān)系，慢慢弄。雖然之前的項(xiàng)目胎死腹中，但我們已經(jīng)看到，跨境電商是個(gè)重要的方向，這個(gè)趨勢(shì)興起不久，在全球貿(mào)易里，未來(lái)20年，跨境電商的滲透率會(huì)達(dá)到30%—40%，現(xiàn)在的水平大概只有20%左右，還有差不多一倍的增長(zhǎng)潛力。

交通物流等基建在發(fā)達(dá)國(guó)家基本上沒(méi)問(wèn)題，東南亞等新興市場(chǎng)也在發(fā)展，所以我還是看好跨境電商的長(zhǎng)線(xiàn)機(jī)會(huì)。

從區(qū)域來(lái)說(shuō)，東南亞現(xiàn)在肯定是出海的最優(yōu)解。中國(guó)的人均GDP已經(jīng)突破1萬(wàn)美元了，很多產(chǎn)業(yè)鏈在往那邊轉(zhuǎn)移，當(dāng)?shù)氐墓ぷ鳈C(jī)會(huì)多了，收入多了，消費(fèi)自然就上來(lái)了，等到了一個(gè)節(jié)點(diǎn)，自然有機(jī)會(huì)做大。而且東南亞的地緣政治風(fēng)險(xiǎn)小，不太可能像印度這樣，沒(méi)有任何理由就直接把你封殺掉。

再就是中東、非洲。但現(xiàn)在非洲有個(gè)問(wèn)題，一是政治不穩(wěn)定，二是經(jīng)濟(jì)不平衡，有些國(guó)家經(jīng)濟(jì)還可以，比如尼日利亞，但整體水平還是低。

印度對(duì)我來(lái)說(shuō)是過(guò)去式了，我們現(xiàn)在做一個(gè)項(xiàng)目掙點(diǎn)錢(qián)，到時(shí)候疫情好轉(zhuǎn)，再去東南亞。這個(gè)項(xiàng)目在東南亞重啟的話(huà)，也要看從哪個(gè)國(guó)家切入，了解本地市場(chǎng)，我還是相信，這個(gè)邏輯肯定沒(méi)問(wèn)題，啟動(dòng)資金自己投，等到把業(yè)務(wù)做起來(lái)，再考慮融資。

就像我在一篇文章里寫(xiě)到的，疫情總會(huì)過(guò)去的，出海的路，還會(huì)繼續(xù)走下去。

（根據(jù)采訪(fǎng)對(duì)象要求，Derek為匿名）