天境生物：宣布與高瓴資本領(lǐng)投的4.18 億美元私募配售，并與艾伯維簽署戰(zhàn)略合作

2020年9月4日星期五，北京時(shí)間，生物科技創(chuàng)新藥企天境生物（納斯達(dá)克：IMAB）宣布兩筆重磅交易：（1）與高瓴資本牽頭的財(cái)團(tuán)簽署高達(dá) 4.18 億美元的私募配售協(xié)議；（2）與全球知名頂尖藥企艾伯維AbbVie（紐交所：ABBV）建立腫瘤免疫創(chuàng)新藥的全球戰(zhàn)略合作，最高潛在價(jià)值高達(dá)30億美元，另外還享有雙位數(shù)比例的（除大中華區(qū)以外的）全球銷售收入分成。

在此次基于天境生物的明星管線產(chǎn)品lemzoparlimab（TJC4）的全球戰(zhàn)略合作中，天境生物至多可從中獲得近30億美元的款項(xiàng)，而這筆數(shù)額驚人的交易也將成為中國生物科技公司有史以來最大的跨國對(duì)外授權(quán)戰(zhàn)略合作。在此次開發(fā)和商業(yè)化的全球戰(zhàn)略合作中，艾伯維AbbVie將向天境生物支付1.8億美元的首付款以獲取lemzoparlimab相關(guān)授權(quán)，同時(shí)將額外支付2000萬美元作為1期臨床研究結(jié)果的近期里程碑付款，兩筆款項(xiàng)合計(jì)2億美元。此外，天境生物將有資格獲得最高可達(dá)17.4億美元的里付款，其中8.4億美元為與臨床進(jìn)展以及藥品上市申請(qǐng)和批準(zhǔn)相關(guān)的里程碑付款。而在Lemzoparlimab成功商業(yè)化后，天境生物還將會(huì)從全球凈銷售額中獲得兩位數(shù)比例的分級(jí)特許權(quán)使用費(fèi)。另外，如果艾伯維AbbVie對(duì)于天境生物自主研發(fā)的兩款以lemzoparlimab為骨干的雙特異性抗體行使優(yōu)先談判權(quán)并且雙方達(dá)成協(xié)議的話，天境生物將獲得不少于10億美元的額外付款（包括首付款以及里程碑付款），所以整個(gè)合作潛在價(jià)值高達(dá)近30億美元。

同時(shí)，天境生物今天宣布已與由機(jī)構(gòu)投資者組成的財(cái)團(tuán)簽署最終認(rèn)購協(xié)議，將會(huì)通過私募配售（PIPE）的方式融資 4.18 億美元，這是中國生物科技領(lǐng)域有史以來最大的PIPE融資，同時(shí)也是自2014年以來全球最大的沒有戰(zhàn)略入股成分的PIPE交易。該財(cái)團(tuán)由高瓴資本牽頭，其他投資人囊括大部分知名頂級(jí)亞洲和美國的生物科技投資基金，包括GIC新加坡政府投資公司, Avidity Partners，OrbiMed奧博資本, Octagon Capital Advisors, Invus, Lake Bleu清池資本, Perceptive Advisors, Cormorant Asset Management, Sphera Healthcare和 Alyeska Investment Group, L.P.等。