六大銀行齊聲叫停靠檔計(jì)息產(chǎn)品：存款成本降低，攬儲(chǔ)還有新馬甲嗎？

繼多家銀行叫?？繖n計(jì)息存款產(chǎn)品后，12月14日，包括中國(guó)工商銀行在內(nèi)的六家國(guó)有銀行同步官宣稱，自2021年1月1日起，具有提前支取功能的個(gè)人大額存單及人民幣定期存款產(chǎn)品，由靠檔計(jì)息調(diào)整為按照提前支取日人民幣活期存款掛牌利率計(jì)息。

所謂靠檔計(jì)息，是指投資者提前支取銀行定期理財(cái)產(chǎn)品或存款時(shí)，銀行根據(jù)實(shí)際存期按最近一檔的利率計(jì)算利息，剩余部分按活期計(jì)息。

那么這一政策變化對(duì)儲(chǔ)戶有什么影響呢？建設(shè)銀行的一位工作人員對(duì)此解釋說(shuō)，“舉個(gè)例子，定期取出的存款利率為4%，如果提前支取，利率按最近一檔的3%計(jì)算。取消靠檔計(jì)息產(chǎn)品后，提前取出的款項(xiàng)利率按活期存款的0.3%利率計(jì)算。不提前支取，利率則不受影響?！?

此次六大行集體調(diào)整計(jì)息規(guī)則，實(shí)際上是在執(zhí)行此前央行發(fā)布的存款新規(guī)要求。今年3月，央行再度發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)存款利率管理的通知》，要求按規(guī)定整改定期存款提前支取靠檔計(jì)息等不規(guī)范存款“創(chuàng)新”產(chǎn)品。

一位銀行業(yè)人士告訴記者，監(jiān)管部門重拳整治靠檔計(jì)息等創(chuàng)新型存款產(chǎn)品，旨在降低銀行的負(fù)債壓力從而壓降中小企業(yè)的貸款利率，此外，此舉也有助于緩解銀行負(fù)債資金的不穩(wěn)定性、流動(dòng)性等隱患，防范高息攬儲(chǔ)造成的潛在風(fēng)險(xiǎn)。

這對(duì)正值年末攬儲(chǔ)沖刺期的銀行造成不小壓力。該人士表示，變相高息攬儲(chǔ)是銀行吸引客戶的重要形式之一，靠檔計(jì)息存款清場(chǎng)后，各家銀行的經(jīng)營(yíng)壓力將進(jìn)一步加大。

其中中小銀行的吸儲(chǔ)壓力尤為突出。一位農(nóng)商行辦公室負(fù)責(zé)人告訴記者：“地方農(nóng)商行綜合實(shí)力無(wú)法與國(guó)有大行、股份制銀行、城商行相提并論，攬儲(chǔ)能力本就弱于中大型銀行，存款類產(chǎn)品利率計(jì)算規(guī)則改變后，農(nóng)商行可謂難上加難。”

靠檔計(jì)息這類創(chuàng)新型存款產(chǎn)品興起于互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺(tái)及民營(yíng)銀行，后風(fēng)靡于各大城商行、農(nóng)商行，不久各大國(guó)有銀行亦推出類似定存產(chǎn)品，如工行的節(jié)節(jié)高、擁軍寶，建行的惠存通等。不過(guò)近年來(lái)，存款類創(chuàng)新產(chǎn)品的監(jiān)管政策和環(huán)境日益趨嚴(yán)。2019年，監(jiān)管部門曾發(fā)布《關(guān)于全國(guó)市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制規(guī)范定期存款提前支取靠檔計(jì)息有關(guān)要求》，對(duì)靠檔計(jì)息產(chǎn)品進(jìn)行規(guī)范。

業(yè)內(nèi)人士分析，此次靠檔計(jì)息產(chǎn)品被叫停也與其違背《儲(chǔ)蓄管理?xiàng)l例》有關(guān)。據(jù)該條例第24條“未到期的定期儲(chǔ)蓄存款，全部提前支取的，按支取日掛牌公告的活期儲(chǔ)蓄存款利率計(jì)付利息；部分提前支取的，提前支取的部分按支取日掛牌公告的活期儲(chǔ)蓄存款利率計(jì)付利息。”

今年下半年以來(lái)，創(chuàng)新型存款產(chǎn)品清場(chǎng)進(jìn)程明顯提速。全國(guó)多省市的銀行機(jī)構(gòu)接到監(jiān)管部門通知，立即暫停新增定期存款提前支取靠檔計(jì)息的產(chǎn)品余額和新增客戶。部分地區(qū)還要求，2020年底之前，壓降靠檔計(jì)息類定存產(chǎn)品的余額至0。

監(jiān)管頻頻釋放強(qiáng)監(jiān)管信號(hào)意圖何在？“銀行是金融機(jī)構(gòu)讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)的主力軍，為了切實(shí)解決企業(yè)融資難、融資貴的難題，需要通過(guò)降低負(fù)債成本來(lái)壓降貸款利率?！币晃粯I(yè)內(nèi)人士告訴記者，政策將會(huì)持續(xù)加強(qiáng)對(duì)結(jié)構(gòu)性存款等高息產(chǎn)品的規(guī)范，調(diào)整負(fù)債結(jié)構(gòu)，降低高成本資金占比，引導(dǎo)負(fù)債成本下行已成未來(lái)大勢(shì)所趨。

江海證券在研報(bào)中認(rèn)為，像靠檔計(jì)息這類攬儲(chǔ)方式將加劇銀行業(yè)惡性競(jìng)爭(zhēng)，也會(huì)累積銀行體系金融風(fēng)險(xiǎn)。“這類產(chǎn)品被叫停對(duì)國(guó)有銀行的影響總體可控，但對(duì)高度依賴個(gè)人存款的中小銀行，可能會(huì)造成一定的資金風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)壓力。”上述業(yè)內(nèi)人士表示。